Finans Ve Iş Hakkında Yazarın Günlüğü

Oran Analizinin Sınırlamaları Nedir?

İşletmelerde Oran Analizinin Avantaj ve Dezavantajları


Finansal oran analizi, şirketler ve özellikle küçük şirketler için en popüler finansal analiz tekniklerinden biridir. Oran analizi, işletme sahiplerine kendi şirketleri dahilinde, genellikle trend veya zaman serisi analizi adı verilen trendler ve endüstrilerindeki endüstri veya kesitsel analiz adı verilen trendler hakkında bilgi sağlar.

Finansal oran analizi kıyaslama yapmadan yararsızdır. Endüstri analizi yaparken, çoğu işletme referans şirketlerini kullanır. Kıyaslama şirketleri, en doğru ve en önemli olarak kabul edilenlerdir ve sektör ortalama oranları ile karşılaştırmak için kullanılanlardır. Şirketler, şirketlerinin farklı bölümlerini, diğer örnek şirketlerin aynı bölümüyle karşılaştırmaktadır.

Oran analizinin yanı sıra şirketlerinin finansal sağlığını belirlemek için başka finansal analiz teknikleri de vardır, bir örnek ortak büyüklükte finansal tablo analizidir. Bu teknikler, aşağıda açıklanan oran analizi sınırlamaları ile kalan boşlukları doldurmaktadır.

  • 01

    Endüstri Ortalamaları Değil Endüstri Liderlerinin Oranı ile Kıyaslama

    Toplantıdaki verileri gözden geçiren iş adamları

    Bu, şimdiye kadar öğrendiğiniz her şeye aykırı olabilir. Fakat bir düşünün. Şirketiniz için yüksek performans ister misiniz? Yoksa ortalama performans mı istiyorsunuz? Tüm işletme sahipleri buna cevap vermelidir. Bu yüzden firmanızın finansal oranlarını sektörünüzdeki yüksek performans gösteren firmalarla kıyaslayın; daha yüksek bir amaç için ateş edersiniz.

    Oran analizi sınırlaması gelince, tek sınırlama, sektörünüzdeki yüksek performanslı firmaların oranları yerine ortalama oranları kullanıyor olmanızdır.

    İki sektör ortalama veri kaynağının yanı sıra, ücretsiz olarak kullanabileceğiniz finansal tablo verileri, BizStats ve BizMiner'dir. Bunları oran analizinizi daha iyi yapmak için kullanın.

  • 02

    Şirketlerin Bilançoları Enflasyonla Bozuldu

    Grafik kağıdına karşı paraları arkasında yükselen bir çizgi var

    Bilançoların neden sadece geçmiş verileri gösterdiğini her zaman duyduğunuzu hiç merak ettiniz mi? Bu nedenle. Bilanço, bir firmanın bir andaki finansal durumunu gösteren bir ifadedir. Yani, bir bilançoya baktığımızda, geçmiş verileri görüyorsunuz. Enflasyon, bu verilerin toplanmasından ve rakamların bozulmasından dolayı oluşmuş olabilir.

    Bilançolarda raporlanan değerler genellikle "gerçek" değerlerden farklıdır. Enflasyon stok değerlerini ve amortismanı etkiler; karlar etkilenir. Bilanço bilgilerini iki farklı zaman diliminden karşılaştırmaya çalışırsanız ve enflasyon önemli bir rol oynarsa, oranlarınızda bir bozulma olabilir.

  • 03

    Oran Analizi Sadece Nedensellik Faktörlerini Değil Sayıları Verir

    Sanatsal olarak görüntülenen numaraların arkasındaki bilgisayar çıktısı

    Bugünden itibaren kıyamete kadar bulabileceğiniz tüm oranları hesaplayabilirsiniz. Bulunduğunuz sayıların nedenini bulmaya çalışmadığınız sürece işe yaramaz bir oyun oynuyorsunuz. Oranlar, trend verileri veya sektör verileri ile karşılaştırılmadan anlamsızdır. Bu makalede listelenen sınırlamaları dikkate almazsanız, oranlar da anlamsızdır.

  • 04

    Farklı Bölümlerin Farklı Endüstri Ortalamalarıyla Karşılaştırılması Gerekebilir

    Ofiste çalışan iş adamı

    Çok büyük şirketler, farklı ürünler üreten veya farklı hizmetler sunan farklı bölümlerden oluşabilir. Oran analizi yapmak bir şey ifade etmek için, her farklı bölüm için farklı endüstri ortalamalarının kullanılması gerekir. Bu şekilde kullanılan oran analizi, bu tür büyük şirketler için oran analizi yapmaya çalıştığınızdan kesinlikle daha doğru olacaktır.

  • 05

    Şirketler Farklı Muhasebe Uygulamaları Seçiyor

    Artan düzende düzenlenmiş betonarme desteğinde neon levhalar

    Farklı şirketler envanterlerini değerlendirmek için farklı yöntemler kullanabilir. Farklı envanter değerleme yöntemleri kullanan şirketler karşılaştırılırsa, karşılaştırmalar doğru olmaz. Diğer bir konu ise amortisman. Farklı şirketler farklı amortisman yöntemleri kullanırlar. Farklı amortisman yöntemlerinin kullanılması, şirketlerin finansal tablolarını farklı şekilde etkiler ve geçerli karşılaştırmalara yol açmaz.

  • 06

    Şirketler Mali Tablolarını Değiştirmek İçin Vitrin Giysisini Kullanabilir

    Banka hesap özetlerinde hesap makinesi, kalem ve kredi kartları

    Oran analizi, tamamen işletme firmalarının finansal tablolarında bulunan verilere dayanmaktadır. Bir şirketin finansal tabloları olması gerektiği kadar iyi değilse ve bir şirket yıllık raporda daha iyi rakamlar almak isterse, şirket finansal tablolardaki verileri değiştirmek için vitrin tasarımını kullanabilir. Akılda tutulması - Bu tamamen finansal ve ticari etik kavramına karşı ve kurumsal yönetim karşısında uçar.

    Tam olarak vitrin nedir? Şirket, mali yılı sonunda finansal tablolarını etkileyecek ve daha iyi görünmelerini sağlayacak bir işlem gerçekleştirecek, ancak yeni mali yılın başlamasıyla ilgilenilir. Bu, vitrin düzenlemenin en basit şeklidir.

    Eğer oran analizi bilgi ve zeka ile kullanılırsa ve mekanik ve düşünmeden değil (sayıları göstermek gibi), işletme sahibi için finansal analiz için çok değerli bir araç olabileceğini görebilirsiniz. Sınırlamaları akılda tutulmalıdır, ancak anlayışlı bir işletme sahibi için az ya da çok sezgisel olmalıdır.


  • Yazarın Video: Gümrük vergilerinden muafiyet sınırı: 30 Euro

    İlgili Makaleler:

    ✔ - Çalışanlar için Net Ücretin Hesaplanması İçin İpuçları

    ✔ - Söylentilere, Yalanlara ve Propagandaya Karşı Nasıl Savunulur

    ✔ - Pazarlamada Ödeme Eşiği Ne Demektir?


    Yardımcı Oldu Mu? Arkadaşlarınızla Paylaşın!